III (Intraday Intensity Index) — Индекс внутридневной интенсивности

«Индекс внутридневной интенсивности» (Intraday Intensity Index, III) — технический индикатор, разработанный Дэвидом Бостианом, показывает, куда «течёт» объём в течение торгового дня — в сторону покупок или продаж — с учётом соотношения цены закрытия к диапазону дня (High–Low). Индекс помогает оценить давление покупателей/продавцов внутри дня и уточнить характер объёма (подтверждает ли объём дальнейшее движение цены или противоположно ему). Индикатор основан на предположении, что положение цены закрытия относительно ценового диапазона дня, в сочетании с объемом, может указывать на направление и силу рыночного движения.

III особенно полезен для выявления внутридневных изменений в настроениях рынка и определения потенциальных точек разворота. Если при большом объёме цена закрывается ближе к максимуму дня, это свидетельствует о внутридневном покупательском давлении (позитивный III); если при большом объёме закрытие ближе к минимуму — о продажном давлении (отрицательный III). Малый объём уменьшает значимость сигнала.

Применение: служит вспомогательным фильтром для трендовых/контртрендовых сигналов, помогает подтверждать силу пробоя, дивергенции между ценой и объёмом, а также искать признаки «скрытой» раскрутки цены (например, закрытия у вершин при слабом объёме и т. п.).

Расчет индикатора Intraday Intensity Index

III = ((Close − Low) − (High − Close)) / (High − Low) × Volume

Можно представить эквивалентно:
III = (2×Close − High − Low) / (High − Low) × Volume

Без нормализации:
III = Sum[Volume * (2*Close — High — Low) / (High — Low)] за Period

Где:
— Close — цена закрытия дня;
— High — максимум дня;
— Low — минимальная цена дня;
— Volume — объём торгов за этот день.

С нормализацией:
III = 100*(Sum[Volume * (2*Close — High — Low) / (High — Low)]) / (Sum [Volume]) за Period

— Интерпретация знака и величины:
— III > 0 — внутридневной объём в пользу покупателей (закрытие ближе к High);
— III < 0 — внутридневной объём в пользу продавцов (закрытие ближе к Low); - Большая по абсолютной величине III при большом объёме — сильный сигнал; маленький III при большом объёме либо большой III при малом объёме — менее значимы. - Скользящая/кумулятивная версия: - Часто используют кумулятивный или усреднённый III за N дней, чтобы сгладить шум: Cumulative III (за N дней) = сумма[i=1..N] III_i - Или используют среднее/скользящую сумму для сравнения текущего значения с историческим. - Практические замечания: - Если High = Low (нулевой дневной диапазон), формула не применима — в реальных расчётах такие дни пропускают или берут небольшой эпсилон в знаменатель. - Для минутных/таймфреймовых расчётов формула та же, но High/Low/Close/Volume берутся за соответствующий интервал. Пример расчета. Предположим, что акции имеют следующие значения на день:
Close: 100 долларов
High: 105 долларов
Low: $95
Volume: 10 000 акций

Индекс внутридневной интенсивности будет рассчитываться следующим образом:
III = [(2 * 100-105-95 долларов) /(105-95 долларов)] * 10 000 долларов
III = [(200-105-95 долларов США) /(105-95 долларов США)] * 10 000 долларов США
III = [0 долларов США/10 долларов США] * 10 000
III = 0

Как использовать Индикатор Intraday Intensity Index

● Пересечение нулевой линии:
— Переход от отрицательных значений к положительным может рассматриваться как бычий сигнал, указывающий на усиление покупательского давления.
— Переход от положительных значений к отрицательным может рассматриваться как медвежий сигнал, указывающий на усиление давления продавцов.

● Экстремальные значения:
— Высокие положительные значения указывают на сильное покупательское давление.
— Высокие отрицательные значения указывают на сильное продавческое давление.
— Экстремальные значения могут указывать на перекупленность или перепроданность рынка.

● Дивергенции:

— Бычья дивергенция: цена формирует новый минимум, а III — более высокий минимум.
— Медвежья дивергенция: цена формирует новый максимум, а III — более низкий максимум.

● Тренды в III:
— Устойчиво положительные значения III подтверждают восходящий тренд.
— Устойчиво отрицательные значения III подтверждают нисходящий тренд.
— Колебания около нулевой линии могут указывать на боковой тренд или неопределенность.

● Комбинирование с другими индикаторами:
— III часто используется в сочетании с другими техническими индикаторами для подтверждения сигналов.
— Особенно эффективен в сочетании с индикаторами тренда и объема.

● Анализ изменений в значениях:
— Быстрое изменение от отрицательных к положительным значениям может указывать на резкое изменение в настроениях рынка
— Постепенное сближение с нулевой линией может указывать на затухание текущего импульса

Подтверждение силы тренда. Например, когда акция растёт вверх, а III показывает положительные значения, это подтверждает, что тренд поддерживается сильным давлением покупки.

Выявление потенциальных точек разворота. Когда III отклоняется от тренда цены, это может указывать на то, что текущий тренд может терять силу.

Определение точек входа и выхода. Например, когда III показывает сильный бычий импульс, трейдеры могут войти в длинную позицию, ожидая, что цена продолжит восходящее движение.