Разбираем тему биржевых производных инструментов: фьючерсов и опционов.
| Производный инструмент – это контракт, где стороны получают право или обязуются совершить какие-либо действия с базовым активом. |
Существует огромное количество разнообразных контрактов. На биржах торгуются контракты, базовыми активами по которым являются акции, валюты, товары, индексы, инфляция и даже погода. Торговые методы и стратегии по этим инструментам нередко отличаются от методов, применяемых на базовых активах. Однако, в этой статье будут приведены основные аспекты этой темы, которые позволят понять риски при торговле производными.
Более подробно интересующие инструменты Вы сможете изучить на нашем модульном обучении.
К биржевым производным финансовым инструментам относятся фьючерсы и опционы.
Срочный говорит нам о том, что все торгуемые там контракты имеют определённый срок.
| Существуют также внебиржевые договоры, которые являются производными финансовыми инструментами. Если мы заключаем такой договор, то его условия могут предусматривать потерю части инвестированных средств в случае досрочного расторжения. |
Фьючерс
Контракт, при заключении которого стороны берут на себя обязательства совершить операцию с базовым активом через оговоренное время по определенной цене. Цена фьючерсного контракта обычно очень сильно коррелирует с ценой базового актива.
| Если у нас есть фьючерсный контракт, а рынок базового актива резко снижается, то брокер потребует внести дополнительное обеспечение для поддержания позиции. Если обеспечение не внесено, то нужно закрыть позицию, либо брокер сделает это сам. Но при очень сильном движении баланс счёта может даже стать отрицательным. |
Торговля с плечом приводит к росту потенциальной доходности и риска по операциям.
Смысл – в доходности, а о риске необходимо помнить и учитывать его.
Опцион
| Контракт, который даёт покупателю право на совершение сделки с базовым активом через определённое время по оговорённой условиями контракта цене. |
При этом продавец контракта обязан обеспечить сделку по контракту.
Опционы заключают на покупку или продажу базового актива. Опционы на покупку называются Колл (англ. Call), а опционы на продажу – Пут (англ. Put). При этом, существует 4 вида базовых опционных позиций: Покупка Колл, Продажа Колл, Покупка Пут, продажа Пут.
Кривая доходности по опционным позициям
Покупатель уплачивает продавцу премию. Эта премия является максимальным возможным убытком покупателя и максимально возможной прибылью продавца.
Если мы торгуем производными инструментами и получили информацию о необходимости довнесения средств или закрытия позиции, поскольку наших активов недостаточно для поддержания позиций, то есть три возможности:
✏ довнести средства для обеспечения позиций;
✒ совершить сделки, в результате которых активов станет достаточно;
✏ брокер может принудительно закрыть некоторые позиции;
| При этом, на графиках видно, что потенциальный доход покупателя опциона и потенциальный убыток продавца опциона ничем не ограничены. |
Не путайте покупку опциона и опцион на покупку!
В заключении напомню ещё раз, что торговать на срочном рынке очень рискованно.
Убытки, полученные при торговле, никто не возмещает.
А случаются ситуации, когда они превышают изначально вложенные средства.
| Важно помнить, что использование плеча, ведёт к увеличению доходности и риска наших операций по сравнению с торговлей на собственные средства! |
Вы уже сейчас можете начать изучать Видео курс- роботы в TSLab и научиться самому делать любых роботов!
Можно записаться на следующий поток ОнЛайн курса «Создание роботов в TSLab без программирования», информацию по которому можно посмотреть тут->
Также можете научиться программировать роботов на нашем Видео курсе «Роботы для QUIK на языке Lua»
Если же вам не хочется тратить время на обучение, то вы просто можете выбрать уже готовые роботы из тех, что представлены у нас ДЛЯ TSLab, ДЛЯ QUIK, ДЛЯ MT5, ДЛЯ КРИПТОВАЛЮТЫ!
Также можете посмотреть совершенно бесплатные наработки для МТ4, Квика, МТ5. Данный раздел также постоянно пополняется.
Не откладывайте свой шанс заработать на бирже уже сегодня!
